استراتيجيات التداول برنت

تداول انتشار خام غرب تكساس الوسيط / خام برنت.

ويعد انتشار خام غرب تكساس الوسيط / خام برنت واحدا من أكثر الفوارق انتشارا وتداولا في مجمع النفط. النفط الخام غرب تكساس الوسيط (وتي) هو المعيار الأمريكي القائم على 40٪ إلى 50٪ من النفط الخام في العالم. يتكون خام برنت من عدة فئات من النفط الخام الموجودة في بحر الشمال. برنت هو المعيار الأوروبي 50٪ إلى 60٪ من النفط الخام في العالم. كل من هذه الزيوت الخام التجارة الآجلة في بورصة نيويورك التجارية (نيمكس)، الآن مجموعة سم، و إنتيركونتيننتال إكسهانج (أيس). فهي على حد سواء خفيفة، وانخفاض الكبريت الخام مع خام غرب تكساس الوسيط أكثر ملاءمة لإنتاج البنزين في حين برنت مزيج تفضل إنتاج الديزل.

ويتأثر انتشار العديد من السائقين، ولكن سائق واحد الأكثر إلحاحا هو مستوى مخزونات النفط الخام في الولايات المتحدة باد 2 (كوشينغ، أوكلا هي مجموعة فرعية من باد 2 وموقع تسليم نيمكس ل غرب تكساس الوسيط) أو منطقة الغرب الأوسط. كما هو موضح في & لدكو؛ الحشو الهامش الخاص بك، & رديقو؛ عندما يزداد مخزونات النفط الخام في باد 2، فإن خام غرب تكساس الوسيط / برنت ينتشر عادة، كما كان الحال خلال الأشهر الستة الماضية. وعندما تنخفض المخزونات، سيتوسع الانتشار عادة، كما حدث في الربعين الثاني والثالث من عام 2007. وهذه التحركات واضحة جدا وطويلة الأجل، ولكن عند النظر إلى الرسم البياني عن كثب، توجد العلاقة أيضا حتى خلال الفترات التي تكون فيها المخزونات زيادة أو نقصان بمقدار أقل بكثير من الحركات الكبيرة المذكورة سابقا. من وجهة نظر التداول المالي ومنظور تسعير النفط الخام المادية، كانت التجارة المثلى هي قصيرة المدى خام غرب تكساس الوسيط / برنت طويلة خلال الأشهر الستة الماضية أو نحو ذلك. ولكن يبدو أن هذه الاستراتيجية قد بدأت في مجرىها.

وخلال الأسبوعين الأخيرين من شباط / فبراير، بدأت مخزونات النفط الخام في الانخفاض في منطقة باد 2 بالولايات المتحدة، حيث بدأت التخفيضات التي بدأتها منظمة الدول المصدرة للنفط (أوبك) التي نوقشت على نطاق واسع ببطء في تناول الطعام في النفط الخام المتدهور. في شباط / فبراير، أنتجت أوبك حوالي 4.2 مليون برميل يوميا أقل من النفط في سبتمبر 2008، عندما بدأت في خفض الإنتاج. وهي تتقدم ببطء قبل منحنى الطلب / الانخفاض الناتج عن الاقتصاد العالمي المتعثر. وبحلول الوقت الذي تقرأ فيه هذه المقالة، من المرجح أن تعلن أوبك عن خفض إضافي في اجتماعها في 15 مارس. وینبغي أن یؤدي ذلك إلی حدوث انخفاضات أخرى في مخزونات باد 2، وبالتالي حدوث تغییر في اتجاه انتشار خام غرب تكساس الوسيط / برنت.

على مدى الأسابيع القليلة الماضية، يبدو أن خام غرب تكساس الوسيط / برنت قد وصل إلى أدنى مستوياته وهو الآن في اتجاه صعودي متطور. وقد أدى هذا الانتشار إلى كسر المقاومة الرئيسية، وكما نوقش أعلاه، فإن هذا الاتجاه مدعوم بالمخزونات المتدهورة ببطء في باد 2. مع احتمال أن تزداد مصفاة التكرير ببطء حيث تستعد مصافي التكرير الأمريكية لبداية موسم قيادة البنزين الصيفي، فإن مخزونات النفط الخام في قد ينخفض ​​المؤشر 2 بشكل أكبر، خاصة إذا كانت منظمة أوبك تملك خط الإنتاج وتحافظ على الإنتاج عند المستوى المعوق الحالي. هذا الفارق لديه مجال أكبر للتوسع، وإذا كان كل التحليلات المعروضة قيد التحفظ، يجب أن يعود خام غرب تكساس الوسيط مرة أخرى إلى التداول بعلاوة أكثر طبيعية على برنت.

للاستفادة من الظروف المتغيرة، نقترح أن ننظر في مايو و لسكو؛ 09 غرب تكساس الوسيط / انتشار برنت (تداول على كل من نيمكس و أيس). لقد اخترنا انتشار مايو لإعطاء وقت التجارة للتطور. وينتهي عقد مايو برنت في 15 نيسان / أبريل مع وقت أطول بكثير لإجراء تخفيضات مستمرة في أوبك لزيادة التأثير على المخزونات. يجب عليك استخدام نقاط التوقف الضيقة ومشاهدة مخزونات إدارة معلومات الطاقة الأسبوعية، والتي يتم إصدارها كل صباح الأربعاء الساعة 10:30 بتوقيت شرق الولايات المتحدة ويمكن العثور عليها على موقعها على شبكة الإنترنت.

أما بالنسبة للجانب المادي للشركة، فإن معظم الزيوت الخام المادية في جميع أنحاء العالم يتم تسعيرها إما على أساس خام غرب تكساس الوسيط أو خام برنت، وبالتالي فإن اتجاه هذا الانتشار مهم للغاية بالنسبة لتجار الأصول المادية. إذا كان انتشار خام غرب تكساس الوسيط / خام برنت في اتجاه صعودي آخذ في الاتساع (كما هو الحال الآن) يجب أن يبحث المشترون عن قياس جميع المشتريات المادية على أساس برنت. إذا لم يكن ذلك ممكنا، ويجب أن يتم الشراء الفعلي على أساس خام غرب تكساس الوسيط، في أثناء الاتجاه الصعودي الحالي يجب على المشتري من النفط الخام تحويل أساس الأسعار من خام غرب تكساس الوسيط إلى برنت عن طريق بيع انتشار خام غرب تكساس الوسيط / خام برنت. وسوف ينفى جانب خام غرب تكساس الوسيط، وفي جوهره فإن الشراء المادي سيكون الآن قائما على برنت، والذي ينبغي أن يتخلف عن سعر خام غرب تكساس الوسيط في إطار السيناريو المعروض.

تعلم كيفية تداول النفط الخام في 5 خطوات.

ويوفر النفط الخام سيولة عالية وفرصا ممتازة للربح في جميع ظروف السوق تقريبا بسبب مكانته الفريدة ضمن النظم الاقتصادية والسياسية في العالم. كما شهد تقلب قطاع الطاقة ارتفاعا حادا في السنوات الأخيرة، مما يضمن اتجاهات قوية يمكن أن تحقق عائدات متسقة للتداولات المتأخرة القصيرة الأجل واستراتيجيات التوقيت الطويل الأجل.

غالبا ما يفشل المشاركون في السوق في الاستفادة الكاملة من تقلبات النفط الخام، إما لأنهم لم يتعلموا الخصائص الفريدة لهذه الأسواق أو لأنهم لا يدركون المزالق الخفية التي يمكن أن تأكل في الأرباح. وباإلضافة إلى ذلك، ال يتم إنشاء جميع األدوات المالية التي تركز على الطاقة على قدم المساواة، مع احتمال أن تحقق مجموعة فرعية من هذه األوراق المالية نتائج إيجابية.

هنا خمس خطوات اللازمة لتحقيق أرباح متسقة من هذه الأسواق المضطربة. سوف يستفيد كل من المهنيين والمبتدئين من خلال دراسة هذه الدوافع وإضافة سير العمل التي تقيس التغيرات في هذه العناصر الهيكلية. على وجه الخصوص، وإيلاء اهتمام وثيق لمستويات الصوت وكثافة الاتجاه، ودائما في محاولة لتحديد الحشد الحالي وحالته العاطفية.

1. تعلم ما يتحرك النفط الخام.

وينتقل النفط الخام من خلال تصورات العرض والطلب، المتأثرة بالإنتاج العالمي، فضلا عن الازدهار الاقتصادي العالمي. ويشجع الطلب المفرط والطلب المتقلص التجار على بيع أسواق النفط الخام إلى أدنى مستوى، في حين يشجع الطلب المتزايد وانخفاض الإنتاج المسطح التجار على تقديم النفط الخام إلى أرضية مرتفعة.

ويمكن أن يؤدي التقارب الشديد بين العناصر الإيجابية إلى اتجاهات صعودية قوية، مثل ارتفاع النفط الخام إلى 145.81 دولار للبرميل في أبريل 2008، في حين أن التقارب الضيق بين العناصر السلبية يمكن أن يخلق اتجاهات هبوطية قوية بنفس القدر، مثل انهيار أغسطس 2018 إلى 37.75 دولار للبرميل. يميل عمل السعر إلى بناء نطاقات تداول ضيقة عندما يتفاعل النفط الخام مع ظروف مختلطة، مع استمرار العمل الجانبي في كثير من الأحيان لسنوات في وقت واحد.

2. فهم الحشد.

ويهيمن التجار والمهندسون المحترفون على أسواق العقود الآجلة للطاقة، حيث يتخذ اللاعبون في الصناعة مناصب لتعويض التعرض المادي بينما تتوقع صناديق التحوط الاتجاه الطويل والقصير الأجل. يمارس تجار التجزئة والمستثمرين تأثيرا أقل من الأسواق العاطفية، مثل المعادن الثمينة أو مخزونات نمو بيتا عالية.

وتزداد نفوذ التجزئة عندما تتجه اتجاهات النفط الخام بشكل حاد، مما يجذب رؤوس الأموال من اللاعبين الصغار الذين يتم جذبهم إلى هذه الأسواق من خلال العناوين الرئيسية على صفحات الصفوف، ويطرحون على رؤوسهم الحديثين. ويمكن للموجات اللاحقة من الجشع والخوف أن تكثف زخم الاتجاه الأساسي، وتسهم في ذروتها التاريخية ينهار التي تطبع حجم عالية بشكل استثنائي.

3. اختر بين برنت و خام غرب تكساس الوسيط النفط الخام.

ويتداول النفط الخام من خلال سوقين رئيسيين هما غرب المتوسط ​​والهند وبرنت. ينشأ خام غرب تكساس الوسيط في حوض بيرميان الأمريكي ومصادر محلية أخرى بينما يأتي برنت من أكثر من عشرة حقول في شمال المحيط الأطلسي. تحتوي هذه الأصناف على محتوى كبريت مختلف وجاذبية أبي، مع انخفاض مستويات خام غرب تكساس الوسيط يسمى عادة النفط الخام الحلو الخفيفة. أصبح برنت مؤشرا أفضل للتسعير العالمي في السنوات الأخيرة، على الرغم من أن خام غرب تكساس الوسيط أصبح الآن أكثر تداولا في أسواق العقود الآجلة العالمية (بعد عامين من قيادة حجم برنت).

وظل التسعير بين هذه الدرجات ضمن نطاق ضيق لسنوات، ولكن ذلك انتهى في عام 2018 عندما تباينت السوقان بشكل حاد بسبب التغير السريع في العرض مقابل بيئة الطلب. وقد أدى ارتفاع إنتاج النفط في الولايات المتحدة، مدفوعا بالتكنولوجيا الصخرية والتكسير، إلى زيادة الإنتاج في نفس الوقت الذي شهدت فيه عمليات حفر برنت انخفاضا سريعا.

وقد أدى القانون الأمريكي الذي يعود إلى السبعينات من القرن الماضي إلى زيادة حدة هذا التقسيم، مما يحظر على شركات النفط المحلية بيع مخزوناتها في الأسواق الخارجية. ومن المرجح أن تتغير هذه القوانين في السنوات المقبلة، وربما تضييق الفارق بين خام غرب تكساس الوسيط وبرنت، ولكن عوامل العرض الأخرى يمكن أن تتدخل وتبقي الاختلاف في مكانها.

العديد من العقود الآجلة لمؤشر نيمكس للمجموعة سم تتبع مؤشر غرب تكساس الوسيط، مع مؤشر "كل" الذي يجذب حجم يومي كبير. ويمكن لمعظم التجار اآلخرين التركيز بشكل حصري على هذا العقد ومشتقاته العديدة. توفر الصناديق المتداولة في البورصة (إتف) والمذكرات المتداولة في البورصة (إتن) إمكانية الوصول إلى رأس المال إلى النفط الخام، ولكن بناءها الرياضي يولد قيودا كبيرة، بسبب كونتوغو والتخلف.

4. قراءة الرسم البياني على المدى الطويل.

ارتفع خام غرب تكساس الوسيط بعد الحرب العالمية الثانية، وبلغ ذروته في العشرينات العليا ودخول نطاق ضيق حتى فرض حظر 1970s حشد مكافئ إلى 120 $. وقد بلغت ذروتها في وقت متأخر من العقد وبدأت هبوطا مضطربا، وانخفضت إلى المراهقين قبل الألفية الجديدة. دخل النفط الخام اتجاها صعوديا جديدا وقويا في عام 1999، ليصل إلى أعلى مستوى له على الإطلاق في 157.73 دولار في يونيو 2008. ثم انخفض إلى نطاق تجاري ضخم بين هذا المستوى والسنوات العشرين الأخيرة، ليصل إلى حوالي 55 دولارا في نهاية عام 2017.

5. اختيار مكانك.

وتداول العقود الآجلة للنفط الخام الخام في بورصة نيمكس (كل) ما يزيد عن 10 ملايين عقد في الشهر، مما يوفر سيولة ممتازة؛ ومع ذلك، فإنه ينطوي على مخاطر عالية نسبيا بسبب وحدة العقد 1،000 برميل و 0،01 للبرميل الحد الأدنى لتقلبات الأسعار. هناك العشرات من المنتجات الأخرى القائمة على الطاقة المقدمة من خلال نيمكس، مع اجتذاب الغالبية العظمى من المضاربين المحترفين ولكن عدد قليل من التجار الخاص أو المستثمرين.

صندوق النفط الأمريكي (أوسو) يقدم الطريقة الأكثر شعبية للعب النفط الخام من خلال الأسهم، ويبلغ متوسط ​​حجم التداول اليومي أكثر من 20 مليون سهم. هذا المسار الأمني ​​الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط ولكنه عرضة للكونتانغو، وذلك بسبب التناقضات بين عقود الشهر الأول والعقود الآجلة التي تقلل من حجم تمديد الأسعار. إيباث S & أمب؛ P غولدمان ساكس النفط الخام الثقة إتن (أويل) يقدم بديلا، مع متوسط ​​حجم يومي أكبر من ثلاثة ملايين سهم، ولكن أيضا عرضة لتأثيرات مماثلة للربح.

تقدم شركات النفط وصناديق القطاع تعرضا متنوعا للصناعة، مع عمليات الإنتاج والاستكشاف والخدمات النفطية التي تقدم اتجاهات وفرص مختلفة. في حين أن غالبية الشركات تتبع الاتجاهات العامة للنفط الخام، فإنها يمكن أن تتباعد بشكل حاد لفترات طويلة. وكثيرا ما تحدث هذه التقلبات المضادة عندما تتجه أسواق الأسهم بشكل حاد، حيث تؤدي التجمعات أو عمليات البيع إلى حدوث ترابط بين الأسواق يعزز السلوك السلوكي بين القطاعات المختلفة.

أكبر خمس شركات نفط في الولايات المتحدة ومتوسط ​​حجمها اليومي:

(سبدر إنيرجي سيليكت إتف) - 18،401،461 سبدر S & أمب؛ P استكشاف وإنتاج النفط والغاز إتف (شوب) - 11،735،669 متجهات السوق خدمات النفط إتف - 7،641،589 إشاريس أوس الطاقة إتف (إي) - 1،169،697 الطليعة الطاقة إتف (فد ) - 647،095.

وتوفر العملات الاحتياطية طريقة ممتازة للتعرض الطويل الأجل للنفط الخام، مع اقتراب اقتصادات العديد من الدول بشكل وثيق من مواردها من الطاقة. الدولار الأمريكي (أوسد) يعبر مع البيزو كولومبي والمكسيكي، تحت أوسد / كوب و أوسد / مسن، وقد تم تتبع النفط الخام لسنوات، وتقدم المضاربين سيولة عالية وسهولة الوصول إلى نطاق صعودي إلى الاتجاه الصعودي والاتجاهات الهبوطية. وتتطلب مراكز النفط الخام الهبوطي شراء هذه الصلبان بينما تتطلب المراكز الصعودية بيعها قصيرة.

الخط السفلي.

أسواق النفط الخام والطاقة هي أماكن متخصصة للغاية، تتطلب مهارات استثنائية لبناء أرباح متسقة. ويحتاج اللاعبون في السوق الذين يتطلعون إلى تداول العقود الآجلة للنفط الخام ومشتقاته العديدة إلى معرفة ما يتحرك السلعة، وطبيعة الحشد السائد، وتاريخ الأسعار على المدى الطويل، والتفاوتات المادية بين مختلف الدرجات.

التداول انتشار خام غرب تكساس الوسيط / برنت.

انتشار خام برنت غرب تكساس الوسيط هو الفرق بين أسعار نوعين من النفط الخام، غرب تكساس الوسيط (وتي) على الجانب الطويل و خام برنت (برنت) على الجانب القصير. ويختلف الزيتان فقط في قدرة خام غرب تكساس الوسيط على إنتاج المزيد من البنزين قليلا في نسبة التكسير مما يؤدي إلى انخفاض هامش أسعار خام غرب تكساس الوسيط على برنت. وبما أن كلا الزيوتين متشابهتين جدا، فإن انتشارهما يظهر علامات على إمكانية التنبؤ القوية ويتأرجح عادة حول قيمة متوسطة. ولذلك فمن الممكن استخدام الانحرافات عن القيمة العادلة العادلة للمراهنة على التقارب إلى القيمة العادلة. ويمكن حساب قيمة الانتشار العادل عن طريق المتوسط ​​المتحرك، والانحدار، وانحدار الشبكة العصبية أو غيرها من الإجراءات. نقدم حساب متوسط ​​متحرك كمثال على استراتيجية التداول من ورقة المصدر.

السبب الأساسي.

كلا الزيوت تختلف في التركيب الكيميائي وتختلف أيضا في سمات الإنتاج والنقل. وتنعكس هذه الفروقات في فروق الأسعار بين العقود الآجلة. ویعني ھذا الانتشار أن معظم صدمات الأسعار ھي زمانیة فقط، لذا ینتقل الانتشار إلی التوازن الاقتصادي علی المدى الطویل، وبالتالي یمکن وضع إستراتیجیة تداول استنادا إلی ھذا المتوسط. وينبغي توخي الحذر فقط في استخدام المعلمات من ورقة المصدر لأنها تستند إلى التاريخ القصير، وبالتالي يمكن أن تكون عرضة للتحيز استخراج البيانات.

أزواج التداول، التحكيم، انتشار التداول.

استراتيجية التداول بسيطة.

يتم حساب المتوسط ​​المتحرك لمدة 20 يوما لنشر خام غرب تكساس الوسيط / خام برنت كل يوم. إذا كانت قيمة الانتشار الحالية فوق سما 20 فإننا ندخل مركزا قصيرا في الفارق عند الإغلاق (يراهن على أن الفارق سينخفض ​​إلى القيمة العادلة التي يمثلها سما 20). وتغلق الصفقة عند نهاية يوم التداول عندما يعبر الفارق عن القيمة العادلة. إذا كانت قيمة الفارق الحالية أقل من سما 20 فإننا ندخل رهان موقف طويل بأن الفارق سيزداد ويغلق التداول عند نهاية يوم التداول عندما يتجاوز الفارق القيمة العادلة.

المصدر ورقة.

إيفانز، دونيس، القوانين: تداول العقود الآجلة انتشار: تطبيق الارتباط.

الدافع الأصلي لهذه الورقة هو التحقيق في مرشح الارتباط لتحسين أداء المخاطر / العائد من نماذج التداول. وثمة حافز آخر هو توسيع تداول العقود الآجلة ينتشر في الماضي "نموذج القيمة العادلة" للنموذج الذي يستخدمه بوترورث وهولمز (2003). نماذج التداول التي تم اختبارها هي التالية. ومقاربة "القيمة العادلة"، وماسد، وتقنيات الانحدار التقليدية وانحدار الشبكة العصبية. كما يظهر أيضا فعالية هذين النوعين من الفلتر، مرشح قياسي ومرشح ارتباط على قاعدة التداول يعود. وتظهر نتائجنا أن أفضل نموذج لتداول انتشار خام برنت غرب تكساس الوسيط هو نموذج أرما، الذي أثبت أنه مربح، سواء داخل وخارج العينة. ويظهر ذلك من خلال عوائد سنوية من العينة قدرها 34.94٪ للمرشحات القياسية والارتباطية على حد سواء (بما في ذلك تكاليف المعاملات).

أوراق أخرى.

لوبناو: نشر استراتيجيات التداول في سوق العقود الآجلة للنفط الخام.

يستكشف مقالته ما إذا كان يمكن استخدام استراتيجيات التداول الفنية المشتركة المستخدمة في أسواق الأسهم بشكل مربح في أسواق خام غرب تكساس الوسيط وبرنت الخام. الاستراتيجيات التي تم اختبارها هي بولينجر باندز، استنادا إلى محفظة تحوط متوسطة العائد من خام غرب تكساس الوسيط وبرنت. يتم اختبار أنظمة التداول مع البيانات التاريخية من 1992 إلى 2018، وهو ما يمثل 22 عاما من البيانات ومواصفات مختلفة. يتم اشتقاق نسبة التحوط لمحفظة النفط الخام باستخدام إجراء جوهانسن ونموذج خطي ديناميكي مع تصفية كالمان. يتم تقييم أهمية النتائج مع اختبار بوتستراب التي يتم فيها استخدام أوامر بشكل عشوائي. وتظهر النتائج أن بعض أجهزة النظام قادرة على أن تكون مربحة على مدى كل فترة خمس سنوات اختبارها. وعلاوة على ذلك أنها تولد الأرباح ونسب شارب التي هي أعلى بكثير من تلك التي تم إنشاؤها بشكل عشوائي أوامر تقريبا نفس الوقت القابضة. يتم الحصول على أفضل النتائج مع بعض نسب شارب أكثر من ثلاثة، عندما يتم استخدام نموذج خطي ديناميكية مع تصفية كالمان واحتمال أقصى تقديرات التباين غير معروف للمعادلة الدولة لتحديث باستمرار نسبة التحوط للمحفظة. وتشير النتائج إلى أن سوق النفط الخام قد لا يكون ضعيفا الشكل.

ويرى هارفي، وليو، وتشو أنه ربما يكون معظم المقطع العرضي لأدبيات العودة هو القمامة. يمكن للمرء أن يحاول دائما عامل إضافي وسوف تجد نتيجة عبر المقاطعة كبيرة مع ما يكفي من التجربة والخطأ. لوبيز دي برادو يجادل في سلسلة من المقالات في نفس السياق. النتائج العلمية نظريا قابلة للتزوير. يتم فحص النتائج والمنشورات السابقة عمليا فقط في حالات نادرة. وكان النمو في وقت من العمق من قبل راينهارت روغوف ورقة اقتصادية الأكثر نفوذا في السنوات الأخيرة. ونشرت في مجلة كبرى. على الرغم من أن الورقة احتوت حتى تافهة اكسل-البق استغرق 3 سنوات حتى النتائج الخاطئة وكشفت المنهجية الفقيرة تماما. لم يتحقق المراجعون من جداول البيانات البسيطة. وتحلل هذه الورقة مثالا أقل وضوحا عن تداول الفوركس في سوق العقود الآجلة للنفط الخام من قبل ثوربين لوبناو. صاحب البلاغ عن استراتيجيته بسيطة جدا على المدى الطويل شارب النسب فوق 3. ويظهر أن - مثل ل راينهارت روجوف - واحد لا يحتاج إلى إحصاءات اختبار متطورة لتزوير النتائج. التفسير هو أبسط من ذلك بكثير: المؤلف ليس لديه أي فكرة عن التداول. استخدم البيانات الخاطئة.

استراتيجيات التداول للمستقبل الآجل.

ديفيد بيكر.

ويمكن لاستراتيجيات التداول في العقود الآجلة للنفط الخام أن تولد أرباحا.

سوق النفط الخام هو السوق العالمية التي تتغير مع شعور المستثمرين على أساس يومي. في حين أن التحركات طويلة الأجل لأسعار العقود الآجلة للنفط الخام مدفوعة عموما بعوامل أساسية مثل النمو الاقتصادي، تحدث تحركات قصيرة الأجل حيث يستثمر المستثمرون معلومات جديدة. ويمكن للمستثمرين الذين يتاجرون في سوق العقود الآجلة للنفط الخام الاستفادة من استراتيجيات التداول الأساسية التي تشمل التحليل الأساسي، والتحليل الفني، وانتشار التداول.

العقود الآجلة للنفط الخام.

العقود الآجلة للنفط الخام هي عقود بين المشتري والبائع تعكس السعر المستقبلي للنفط الخام في موقع محدد يتم تسليمه فعليا في تاريخ محدد في المستقبل. على سبيل المثال، يتم تسليم عقود غرب تكساس المتوسطة - خام غرب تكساس الوسيط - العقود الآجلة للنفط الخام، والتي يتم تداولها في بورصة شيكاغو التجارية، في كوشينغ، أوكلاهوما. ويعد خام غرب تكساس الوسيط العقد الآجل للنفط الخام الأكثر سيولة، ولكن هناك عقود أخرى مثل عقد برنت الآجلة بين القارات، وهو أيضا سائل، ويوفر الوصول إلى الدرجة الأوروبية من النفط الخام. بعض العقود الآجلة لا توفر النفط الخام تسليمها فعليا في التسوية وبدلا من ذلك تبادل النقد بين المشترين والبائعين على أساس الأرباح أو الخسائر.

معلومات جديدة.

قد تكون أسعار العقود الآجلة للنفط الخام متقلبة وغالبا ما تتغير عندما يتم هضم المعلومات الجديدة من قبل المشاركين في السوق. استراتيجية التداول التي يمكن استخدامها لتداول العقود الآجلة للنفط الخام هي البدء في وضع بعد أن تصدر الحكومة تقديراتها الأسبوعية لمخزونات النفط. كل يوم أربعاء، تصدر وزارة الطاقة تقديرها لاستيراد النفط الخام والمخزون والطلب في الساعة 10:30 صباحا بتوقيت شرق الولايات المتحدة. عند صدور المعلومات الجديدة، يمكن للمتداولين التنبؤ بالاتجاه المستقبلي للعقود الآجلة للنفط الخام بناء على ما إذا كانت البيانات تتجاوز أو تفتقد التقديرات السابقة بناء على توقعات المحللين. وتفيد تقديرات بلومبرغ، ورويترز وول ستريت جورنال بأن تقديرات المحللين.

التحليل الفني.

التحليل الفني هو دراسة الأسعار التاريخية ويستخدم من قبل المستثمرين للعثور على أنماط الأسعار التي من المحتمل أن تتكرر نفسها في المستقبل. تمكين التجار لتقدير التغيرات في الأسعار في المستقبل، يمكن أن تساعد في خلق كل من استراتيجيات التداول قصيرة وطويلة الأجل. تحليل مستويات الدعم والمقاومة هو منهجية شعبية تستخدم لقياس حركة أسعار النفط الخام في المستقبل. الدعم هو مستوى السعر الذي يتم فيه تعزيز العقود الآجلة الخام من طلب المشتري، حيث المقاومة هي المستوى الذي تغطى الأسعار من قبل البائع العرض. عندما تسرع الأسعار من خلال الدعم أو المقاومة، فإنها تميل إلى تشكيل الاتجاه.

انتشار التجارة.

تداول العقود الآجلة للنفط الخام هو أسلوب تداول يحاول أن يستفيد من التغيرات في الفارق بين العقود الآجلة للنفط الخام والآخر. تداول التداول في التقويم هو شراء أو بيع عقد آجل قصير الأجل مع البيع المتزامن أو شراء عقد آجلة بعقود طويلة الأجل. وهناك نوع آخر من العقود الآجلة للنفط، وهو تداول نوع واحد من العقود، مثل وتل، والمبيعات المتزامنة لنوع آخر مثل برنت.

المراجع.

عن المؤلف.

ديفيد بيكر هو كاتب مالي ومستشار في غريت نيك، ن. مع أكثر من 20 عاما من الخبرة في مجال التجارة، ويدير الأعمال الاستشارية التي تركز على تحوط الطاقة وتحليل سوق رأس المال. بيكر يحمل B. A. في الاقتصاد.

قروض الصورة.

صور / أبلستوك / جيتي الصور.

مقالات ذات صلة.

نصائح وحيل للتجارة الآجلة.

ما هو الفرق بين الأسعار الآجلة و.

دماركيتس فكس سيغنالس.

برنت النفط الخام: الضغط الهبوطي.

10 مارس 2018 الساعة 14:01 بتوقيت جرينتش.

برنت النفط الخام التحليل الفني.

ونحن نراقب بصبر الأسواق حيث يبدأ النفور من المخاطرة بالسيطرة على السوق كمناقشات بين اليونان والاتحاد الأوروبي بالقرب من نقطة الانهيار. لقد توقعنا وضع النفور من المخاطر ليهيمن على الأسواق، وهذا هو السبب في أننا في ربح لائق في التجارة قصيرة لدينا في DJ30، +300 نقطة في وقت كتابة هذه السطور.

لقد تم مراقبة أسعار النفط الخام لبعض الوقت كما لدينا دخول فني لطويلة السلع. وبما أن هذا هو إدخال شهري فمن الضروري أننا سوف محاولة لتوقيت دخولنا من أجل الحد من الانخفاض المحتمل في التجارة طويلة. على عكس الدخول اللحظي، فإن المكاسب القوية التي نتوقعها قد تتحقق خلال 24 ساعة أو فقط في بداية الشهر المقبل. ومن المرجح أن تكون أحداث السوق الخارجية بمثابة المحرك الأساسي لتحقيق مكاسب قوية نتوقعها بالنسبة للنفط الخام.

المملكة المتحدة برنت النفط الخام الرسم البياني الشهري.

يرجى النقر على الرسم البياني للتكبير:

برنت النفط الخام الرسم البياني الشهري، 10/03/15.

منذ الاختراق الهبوطي الذي حدث في سبتمبر 2018، وصل السعر إلى هدف 100٪ من الاختراق الفني، مما يدل على ارتداد معتدل يمكن أن ينظر إليه. الضعف الأخير يتيح لنا ممارسة استراتيجيات الشراء على الانخفاضات، مما يعزز فقط نسبة المخاطر (ر) من التجارة طويلة.

من خلال الكتاب، يجب وضع أمر وقف الخسارة الوقائي دون 44.76 لكننا نحاول وقف أكثر تشددا للموقف. ونتيجة لذلك نطلب منك أن تكون على علم قد يتم تغيير أمر وقف الخسارة الوقائي لتلبية متطلبات التجارة الشهرية.

طويل @ سعر السوق.

جني الأرباح: 78.10.

توقف وقائي: 49.10.

نسبة المخاطر: 1: 2.5 (تقريبا)

تحديث 26/03/15: كما قمنا بتحديث مشتركينا، أدى التوتر في اليمن إلى مكاسب معتدلة في النفط الخام. وتداول برنت حاليا عند 58.57 للبرميل. نحن نغلق 15٪ من التجارة الطويلة بسعر السوق.

27/03/15 أوبديت: تداول خام برنت يتداول عند 57.76. نحن نشعر بالقلق من حدوث تصحيح أعمق، وهذا هو السبب في أننا أغلق آخر 15٪ من التجارة طويلة بسعر السوق. لم يتم إبطال التوقعات الصاعدة المتوقعة لنفط برنت الخام.

01/04/15 تحديث: بعد انخفاضات معتدلة كان السعر قادرا على محو الخسائر، وتداول فوق 57.00 في وقت كتابة هذه السطور.

06/04/15 تحديث: يتم تداول خام برنت عند 57.95 وقت كتابة هذه السطور. نحن على علم بالأخبار السعودية قد تزيد أسعار النفط في آسيا في ضوء تحسن الطلب العالمي. نحن نغلق 10٪ من سعر التداول بالسوق.

07/04/15 تحديث: خام برنت يتداول فوق 59.00 في وقت كتابة هذه السطور. نحن نغلق 20٪ من التجارة الطويلة بسعر السوق.

برنت النفط الخام الرسم البياني 4hr.

برنت النفط الخام الرسم البياني 4hr، 07/04/15.

16/04/15 تحديث: يتم تداول خام برنت عند 62.90 وقت كتابة هذه السطور.

برنت النفط الخام الرسم البياني الشهري، 16/04/15.

يرجى النقر على الرسم البياني للتكبير:

الرسم البياني الشهري للنفط الخام برنت، 16 أبريل، 2018.

نحن نغلق 25٪ من التجارة طويلة في سعر السوق وتحويل وقف وقائية للدخول. هذا التنبيه التجارة هو الآن مقفلة ويمكن استعراضها من قبل جميع التجار.

20/04/15 تحديث: واصل خام برنت في الارتفاع كما هو متوقع، وتداول في 64.01 في وقت كتابة هذه السطور.

برنت النفط الخام الرسم البياني الأسبوعي، 20/04/15.

يرجى النقر على الرسم البياني للتكبير:

برنت النفط الخام الرسم البياني الأسبوعي، 20/04/15.

نحن نغلق ما تبقى من التداول الطويل بسعر السوق. وقد تحقق ربح لائق، كما كان متوقعا.

نشرة.

الانضمام إلى النشرة الإخبارية لدينا ليتم تحديثها على أحدث تحليل السوق والبحوث وآخر الأخبار.

البحث الأسبوعي.

تعليم السوق.

أسواق المشتقات الرقمية ©

باستخدام موقعنا الإلكتروني فإنك توافق على استخدامنا لملفات تعريف الارتباط وفقا لسياسة ملفات تعريف الارتباط.